自20世紀90年代以來，隨著金融市場全球化、金融風(fēng)險防范需求的增加以及交易技術(shù)的迅速發(fā)展，衍生金融工具得到了飛速發(fā)展。然而與傳統(tǒng)的金融交易相比，衍生金融工具交易的重要特征是收益的不確定性，如果控制不好會給國家、企業(yè)帶來巨大的損失，亞洲金融危機、墨西哥經(jīng)濟危機、英國巴林銀行倒閉案、美國安然事件、日本大和銀行案件、中國中航油事件無一不與衍生金融工具有瓜葛，以至于股神巴菲特在寫給其投資公司Berkshire Hathaway股民的年度信件中警告道，衍生工具是具有“大規(guī)模殺傷力的金融武器”，是經(jīng)濟體系“潛在的致命因子”。

　　發(fā)展歷程

　　現(xiàn)階段衍生金融工具會計準則主要是IASC發(fā)布的國際會計準則和美國FASB發(fā)布的會計準則，其他的國家比如日本、加拿大、英國、澳大利亞還有我國的臺灣省也對其有所涉及。我國大陸地區(qū)針對衍生金融工具會計準則的意見征求稿也于去年發(fā)布。

　　1、國際會計準則委員會

　　國際會計準則委員會（IASC）顧問組成員經(jīng)濟合作與發(fā)展組織在1988年5月提出為了適應(yīng)金融發(fā)展與創(chuàng)新要制定新的金融會計準則，1988年經(jīng)加拿大特許會計師協(xié)會（CICA）提議，IASC成立了金融工具會計準則項目指導(dǎo)委員會，成員主要是西方發(fā)達國家。1991年9月和1994年1月IASC分別完成第40號和第48號征求意見稿，并于1995年3月發(fā)布了《國際會計準則第32號-金融工具：披露與列報》。1998年6月發(fā)布了第62號征求意見稿，1998年12月通過了《國際會計準則第39號-金融工具：確認和計量》。與此同時IASC和美國、英國、加拿大、澳大利亞、法國、德國、日本、新西蘭以及北歐注冊會計師聯(lián)合會組建了聯(lián)合工作組（Joint Working GroupJWG）。

　　2、美國財務(wù)會計準則委員會

　　FASB金融工具準則的研究制定（1986年開始）過程大致可以分成兩個階段，一是列報和披露階段，二是確認和計量階段。

　　第一階段的研究以如何披露作為表外業(yè)務(wù)的衍生金融工具交易為主，主要的研究成果是三個正式的會計準則公告：1990年3月發(fā)布的第105號公告《由表外風(fēng)險的金融工具與有集中信用風(fēng)險的金融工具的披露》；1991年12月發(fā)布的第107號公告《金融工具公允價值的披露》；1994年1O月發(fā)布的第119號公告《衍生金融工具的披露及金融工具的公允價值的披露》。

　　第二階段主要是針對衍生金融工具確認和計量的具體規(guī)定。1991年發(fā)布《套期保值會計-對基本問題的探索研究》的研究報告和《金融工具的確認和計量》的討論備忘錄。1995年7月，F(xiàn)ASB提出征求意見稿《衍生工具、類似金融工具以及套期保值活動的會計處理》，1997年8月公布了修改后的征求意見稿，1998年6月公布了第133號財務(wù)會計準則《衍生工具及套期保值活動的會計處理》。

　　3、其他國家和地區(qū)歷程

　　日本的企業(yè)會計審議會（BADC）于1996年7月開始研究金融工具準則的各種問題，1998年6月發(fā)布《對建立金融工具會計準則的意見》征求意見稿，1999年1月，發(fā)布了《對建立金融工具會計準則的意見》正式稿和《金融工具的會計準則》；加拿大也與1996年1月發(fā)布了《金融工具-披露和列報》會計準則英國1998年9月英國會計準則委員會發(fā)布了第13號財務(wù)報告準則《衍生和其他金融工具-披露》澳大利亞1995年6月發(fā)布了《金融工具的披露和列報》的會計準則；我國的臺灣省也于1997年6月發(fā)布了會計準則《金融商品之披露》，對金融工具的披露問題作出了規(guī)范。

　　差異比較

　　IAS32與SFAS105、107、109

　　在研究范圍方面，前者包括所有金融工具，后者SFAS105包括含表外風(fēng)險的金融工具，SFAS107包括所有金融工具，SFAS109主要是衍生金融工具負債和權(quán)益工具的劃分方面，前者按本質(zhì)把金融工具進行了分類，后者都沒涉及；披露內(nèi)容方面前者包括面值、合同條款和條件、范圍和性質(zhì)、會計政策、利率風(fēng)險、信用風(fēng)險、公允價值和估算方法以及套期保值的有關(guān)信息，后者增加了衍生金融工具的劃分和按持有目的對衍生金融工具進行相應(yīng)披露的規(guī)定，而且具體的披露內(nèi)容細節(jié)也出現(xiàn)了差異。

　　IAS39與SFAS133

　　研究范圍方面前者是所有金融工具，后者是衍生金融工具；金融資產(chǎn)分類方面，前者分為交易持有的金融資產(chǎn)、持有至到期的投資、企業(yè)發(fā)起的貸款和應(yīng)收款項、可供出售的金融資產(chǎn)，后者分為持有至到期的債權(quán)證券、為交易而持有的證券、可供出售的證券、非證券貸款；確認方面前者規(guī)定成為金融工具合同條款一方時確認金融資產(chǎn)或負債，后者是根據(jù)合同規(guī)定的權(quán)利義務(wù)將衍生工具確認為資產(chǎn)或負債；終止確認方面，前者規(guī)定，對金融資產(chǎn)失去控制時終止確認，金融負債消除時終止確認，后者是相應(yīng)的權(quán)益義務(wù)消除時終止確認；計量方面，前者規(guī)定初始計量以成本計量，而且交易費用包括在初始計量中，后繼計量以公允價值計量，后者規(guī)定全部用公允價值計量，而且未涉及交易費用問題；公允價值定義方面，前者定義為熟悉情況并自愿的各方，在公平交易的基礎(chǔ)上進行資產(chǎn)交換或負債結(jié)算得金額，后者定義為自愿（不是強迫或者清算銷售）的各方在當前交易中買賣資產(chǎn)（或者承擔(dān)或者結(jié)算負債）的金額價值。