3大理財(cái)途徑規(guī)避利息稅

來源: 編輯: 2006/02/14 00:00:00 字體:

  目前,儲(chǔ)蓄依然是廣大普通投資者的重要的理財(cái)方式之一,但扣除20%的利息稅和通貨膨脹因素以后,實(shí)際的利息收益就所剩無幾。

  從1999年開始,我國(guó)就開始對(duì)個(gè)人存款利息征收個(gè)人所得稅。那么,有沒有可以規(guī)避利息稅的理財(cái)渠道呢?對(duì)此,理財(cái)專家建議,投資者可積極嘗試一些新的理財(cái)產(chǎn)品,可以通過選擇一些理財(cái)產(chǎn)品來進(jìn)行合理避稅,使資金的綜合理財(cái)收益有所提高。目前投資國(guó)債、投資貨幣市場(chǎng)基金和短債基金等開放式基金、部分信托產(chǎn)品以及分紅類保險(xiǎn)等都是可以選擇的合理規(guī)避利息稅的理財(cái)途徑。

  教育儲(chǔ)蓄:兩大利息優(yōu)惠政策

  05年12月1日,《教育儲(chǔ)蓄存款利息所得免征個(gè)人所得稅實(shí)施辦法》正式開始實(shí)施。新規(guī)定的實(shí)施引起了人們的關(guān)注,教育儲(chǔ)蓄最大的特點(diǎn)之一是國(guó)家規(guī)定免征利息稅,由此教育儲(chǔ)蓄的實(shí)得利息收益率就比其他同檔次儲(chǔ)種高20%以上。

  教育儲(chǔ)蓄新規(guī)規(guī)定教育儲(chǔ)蓄開始實(shí)行實(shí)名制。從12月1日起,儲(chǔ)戶除持存折、身份證或戶口簿(戶籍證明)外,還必須出具國(guó)稅局印制、學(xué)校開具的“三聯(lián)單證明”才能支取本息,否則將扣繳利息稅。此外,教育儲(chǔ)蓄一人一生中最多享受三次,為就讀全日制高中(中專)、大專和大學(xué)本科、碩士和博士研究生時(shí),每個(gè)學(xué)習(xí)階段可分別享受一次2萬元教育儲(chǔ)蓄的免稅優(yōu)惠。不過,每次最多只有2萬元,還必須是零存整取,而不能一次存足。目前,多家銀行都開辦了教育儲(chǔ)蓄業(yè)務(wù),且有一年、三年、六年不同期限的儲(chǔ)蓄種類。

  據(jù)介紹,教育儲(chǔ)蓄可以享受兩大優(yōu)惠政策:一是在國(guó)家規(guī)定對(duì)個(gè)人所得的教育儲(chǔ)蓄存款利息所得,免除個(gè)人所得稅(利息的20%);二是教育儲(chǔ)蓄作為零存整取的儲(chǔ)蓄,享受整存整取的優(yōu)惠利率。以現(xiàn)在辦理3年期教育儲(chǔ)蓄為例,每月存入555元,可享受整存整取利率3.24%,到期后共獲息998元;同金額同期限零存整取,只能享受2.07%的利率,到期稅后利息僅510元。

  不過,教育儲(chǔ)蓄是較為特殊的一種存款方式,教育儲(chǔ)蓄適應(yīng)面比較狹窄,主要是針對(duì)有接受非義務(wù)教育子女的家庭。對(duì)此,銀行界人士稱,目前市場(chǎng)上還是有不少替代品種在收益和安全性上表現(xiàn)優(yōu)于儲(chǔ)蓄,都是可以選擇的,比如國(guó)債、貨幣市場(chǎng)基金、短債基金以及部分保險(xiǎn)品種等。

  國(guó)債:保值、投資兩相宜

  近年來的憑證式國(guó)債搶購熱潮越來越迅猛。在去年10月和11月,大部分銀行在當(dāng)日就賣完了200億元和300億元的發(fā)行額度。

  “利息稅是影響債券收益的主要因素。國(guó)債有‘金邊債券’之稱,被認(rèn)為目前各種理財(cái)方式中,風(fēng)險(xiǎn)最小,收益最穩(wěn)定的投資品種。購買國(guó)債可以享受免利息稅的優(yōu)惠,購買企業(yè)債券就沒有這項(xiàng)稅收優(yōu)惠?!币晃汇y行理財(cái)經(jīng)理對(duì)記者說。

  投資者可以購買另一類國(guó)債——記帳式國(guó)債。目前很多銀行都推出了利用“銀證通”購買記賬式國(guó)債的服務(wù),如上海浦東發(fā)展銀行推出的網(wǎng)上“國(guó)債輕松購”等。

  記賬式國(guó)債柜臺(tái)交易是指商業(yè)銀行通過其營(yíng)業(yè)網(wǎng)點(diǎn)與投資人進(jìn)行國(guó)債買賣,并辦理托管與結(jié)算的行為。投資人在商業(yè)銀行開立國(guó)債賬戶后,即可辦理國(guó)債現(xiàn)券買賣手續(xù)。記賬式國(guó)債通過商業(yè)銀行柜臺(tái)向投資人分銷后,投資人根據(jù)商業(yè)銀行掛出的國(guó)債買賣雙邊報(bào)價(jià),從銀行手中買進(jìn)國(guó)債或?qū)?guó)債賣給銀行。

  對(duì)于購買記賬式國(guó)債而言,持有到期的收益也是固定的,但在持有期間,記賬式國(guó)債的收益率是變動(dòng)的,時(shí)高時(shí)低,這就使購買者有了更多選擇的余地。

  記帳式國(guó)債的利率高于同期的銀行存款,而且與憑證式國(guó)債相同的是其取得的利息也不用交納利息稅。以2004年記賬式(三期)國(guó)債為例,5年期國(guó)債票面年利率為4.42%,而同期銀行的利率為2.79%,若購買1萬元,則到期國(guó)債可取得利息2210元;而當(dāng)銀行扣除利息稅之后,利息實(shí)際只有1116元。

  基金:收益不上稅

  目前,投資者可以投資的開放式基金主要有股票型基金、債券型基金和貨幣型基金。更重要的是如獲得收益,這些投資者不需繳所得稅。

  由于基金獲得的股息、紅利及企業(yè)債的利息收入,由上市公司向基金派發(fā)時(shí)代扣代繳20%的個(gè)人所得稅。因此分紅收益不需再繳個(gè)人所得稅。

  相對(duì)于股票型基金而言,貨幣市場(chǎng)基金、短債基金都收取較低的管理費(fèi),并免贖回費(fèi)和申購費(fèi),因此在基金品種中交易成本最低。而通常短債基金、貨幣市場(chǎng)基金等收益率都在2%以上。它們的優(yōu)點(diǎn)主要是保證本金安全,既有活期儲(chǔ)蓄這樣的高流動(dòng)性,又有高于定期儲(chǔ)蓄的收益。短債基金、貨幣市場(chǎng)基金申購起點(diǎn)一般都在1000元左右,門檻不高。同時(shí),貨幣市場(chǎng)基金執(zhí)行T+1日贖回到賬,只要提前一天辦理手續(xù)就能贖回。

  同時(shí),業(yè)內(nèi)人士表示,目前貨幣市場(chǎng)基金的收益雖然沒有最初發(fā)行時(shí)那么高,貨幣基金的年收益降到了2%以下,但考慮不納稅因素,仍然比一年期定期存款的稅后儲(chǔ)蓄收益要高一點(diǎn)。

  另外,國(guó)家對(duì)信托收益的個(gè)人所得稅繳納這一方面暫無規(guī)定,因此,信托投資收益實(shí)際是不上稅的。不過,信托產(chǎn)品的門檻也較高,但年收益率都在4%以上。不過,信托產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)也遠(yuǎn)高于儲(chǔ)蓄、國(guó)債。而且,目前銀行發(fā)行的人民幣理財(cái)產(chǎn)品,由于國(guó)家尚未出臺(tái)代扣個(gè)人所得稅的政策,該類產(chǎn)品仍需要客戶自行申報(bào)納稅。

推薦閱讀