研究中國增值稅轉(zhuǎn)型必須首先對增值稅的三種類型進行本質(zhì)的研究。中國經(jīng)濟是周期經(jīng)濟，因此從經(jīng)濟周期的角度對消費型增值稅和生產(chǎn)型增值稅進行研究，通過構(gòu)建經(jīng)濟宏觀模型，使我們對兩種增值稅類型下的稅率和政府收入有一個動態(tài)的定量度的本質(zhì)的認識；由于經(jīng)濟周期伴隨著通貨緊縮和能貨膨脹，以及市場經(jīng)濟下貨幣利息的存在，因此收入型增值稅從財務(wù)的角度和通貨膨脹的角度去研究將更加準確，對其本質(zhì)將揭示得更清晰。

　　消費型增值稅

　　根據(jù)我們構(gòu)建的消費型增值稅實際稅率模型從經(jīng)濟周期的不同階段分別進行分析，得出以下規(guī)律：（1）消費型增值稅具有良好的政府稅收收入“天然穩(wěn)定”定作用。當經(jīng)濟增長時增值稅機制性自發(fā)地降低增值稅稅率，減少政府稅收收入增幅，但稅收收入會隨經(jīng)濟增長而增長；當經(jīng)濟處于下降期，增值稅隨經(jīng)濟下降而機制性地自動提高增值稅稅率，增加政府稅收收入，支持政府的積極財政政策。（2）對投資的“反經(jīng)濟周期”起到直接鼓勵作用。當在經(jīng)濟增長期，增值稅稅收政策機制性對每個納稅人根據(jù)其投資額的多少分別給予不同的增值稅實際稅率，反資越多稅率相對越低，對投資進行呵護；當在經(jīng)濟衰退期，增值稅稅收政策擔(dān)當反經(jīng)濟周期的重任，通過機制性自發(fā)地對每個納稅人根據(jù)其投資額的多少分別給予不同的隱性財政補貼，直接提高企業(yè)對投資的預(yù)期收益率，從政府稅收角度最大限度地為企業(yè)帶來現(xiàn)金流量，保證企業(yè)投資項目對現(xiàn)金流量的需要。消費型增值稅從稅收體制上直接和有力地實現(xiàn)反經(jīng)濟周期鼓勵投資的目的，從而實現(xiàn)政府的鼓勵投資意圖。（3）政府地企業(yè)投資的隱性財政補巾掌握在企業(yè)手中。在市場經(jīng)濟條件下，投資是拉動經(jīng)濟增長的主要手段之一，理性投資是受政府鼓勵的，同時得到政府財政支持。如果政府直接將財政資金發(fā)放給企業(yè)，顯然由于征收和發(fā)放程序的存在，社會效率就低。消費型增值稅能實現(xiàn)政府財政資金發(fā)放的社會效率最大化。在經(jīng)濟衰退期，政府對企業(yè)投資是隨著投資額的增加而用稅收政策機制性自動地降你實際稅率，而且是投資人通過各自的投資來決定自己的稅收實際稅率，這實質(zhì)上是政府在經(jīng)濟衰退期間使用稅收機制自發(fā)地對企業(yè)投資以降低實際稅率，本質(zhì)上屬于稅收支出，是對企業(yè)投資的隱性財政補貼。有趣的是隱性財政補貼領(lǐng)取的多少完全由企業(yè)的投資額決定，也就是說，是以企業(yè)為政府承擔(dān)經(jīng)濟衰退期投資義務(wù)的多少來決定，從而實現(xiàn)社會公平。在經(jīng)濟增長期，政府通過對企業(yè)投資的補貼，鼓勵企業(yè)籌集儲蓄資金用于投資，進一步促進經(jīng)濟增長。

　　生產(chǎn)型增值稅

　　根據(jù)我們構(gòu)建的生產(chǎn)型增值稅實際稅率模型，從經(jīng)濟周期的不同階段分別進行分析，得出以下規(guī)律：（1）在經(jīng)濟增長期，增值稅實際稅率隨固定資產(chǎn)投資的增加而嗇，隨存貨的增加而減少；政府增值稅稅收收入隨投資的增加而急劇增加，將超過經(jīng)濟增長速度，喪失增值稅對政府稅收收入“天然穩(wěn)定器”的作用，助長政府支出惡習(xí)性膨脹。經(jīng)濟衰退期增值稅收入隨投資的減少而急劇下降，陷財政支出于困境，有將財政引入惡性循環(huán)的趨勢；政府支出具有剛性，經(jīng)濟增長時期好辦，一量遇到經(jīng)濟衰退期，政府稅收收入減少政府的收支就會出現(xiàn)負數(shù)。解決的方法是：1、政府財政赤字；2、政府公債；3、提高稅收實際稅負；4、強力減少政府支出。第一種辦法各國政府不得以而為之；第二種辦法提前支出預(yù)期稅收收入，世界流行；第三種方法提高稅收實際稅鋇，對企業(yè)經(jīng)營無疑是雪上加霜，降你了企業(yè)預(yù)期收益率，對投資產(chǎn)生直接負面影響，可能使國民經(jīng)濟進入惡習(xí)性循環(huán)；第四種方法短期內(nèi)無法實現(xiàn)和奏效。（2）對投資起到直接而強烈的限制作用。經(jīng)濟發(fā)展領(lǐng)先需求拉動，需求由消費需求、投資需求和外貿(mào)需求組成，在市場經(jīng)濟下限制投資需求無疑是限制經(jīng)濟發(fā)展。尤其是經(jīng)濟衰退期，生產(chǎn)型增值稅機制性自發(fā)地對投資人根據(jù)投資額的多少給予累進的實際稅率，本質(zhì)上納稅人的實際稅率是掌握在納稅人手中，投資額越多實際稅率越高。此時抽資人對投資的預(yù)期收益率本來就低，生產(chǎn)型增值稅的稅收政策機制進一步降低預(yù)期收益率，投資人降你投資，這將加劇經(jīng)濟的衰退，延長經(jīng)濟復(fù)蘇的時間。生產(chǎn)型增值稅對國民經(jīng)濟的隱性的破壞作用也許同財政收入的初期增長額一樣是“出人意料的。”（3）商品所含稅率的復(fù)雜化使出口退稅率根本無法科學(xué)確定。從中國的退稅實際看，1994年~2000年間中國的退稅率變化已經(jīng)超過五次，經(jīng)常出現(xiàn)退稅政策并行的局面。例如1995年竟然出現(xiàn)三套出口退稅率并行的稅收局面。稅收政策的混亂，必然帶來稅收征管的復(fù)雜化。1996年在國際貿(mào)易順差的情況下，進出口稅收倒掛固然有上年退稅留抵的因素，但是稅收政策的混亂，使稅收征管部門對于巨額騙稅無法從宏觀上及時發(fā)現(xiàn)和把握，也是一個重要因素。如果實行完全意義上的消費型增值稅，依據(jù)現(xiàn)有的征收條件，就有可能從宏觀上對出口環(huán)節(jié)的騙稅進行總體把握。如果能采取必要的措施，甚至可以確定某大類出口商品出口騙稅的嚴懲程度，給退稅稽查提供方向性的依據(jù)，這正是目前中國出口退稅管理迫切需要的。（4）增值稅實際稅率和增值稅收入隨時進出口順差的增加而增加。中國加入WTO以后，根據(jù)模型預(yù)測，如果目前的進出口逆差縮小或變成順差，國內(nèi)企業(yè)的實際稅率將進一步加重，政府收入將增加，境內(nèi)企業(yè)競爭力將下降。

　　收入型增值稅

　　根據(jù)我們從財務(wù)角度進行的計算，如果中國在1994年~1997年間實施的是收入型增值稅，那么等價于實施對固定資產(chǎn)彩12.85%的低稅率抵扣政策的消費型增值稅；從占政府收和份額角度計算，在類似中國的經(jīng)濟系統(tǒng)中彩收入型增值稅，固定資產(chǎn)遞延按折舊部分抵扣稅款僅有當期全額抵扣稅款占政府稅收收入比重的56.09%.綜合財務(wù)和政府收入份額角度測算，對收入型增值稅的研究結(jié)論是：從貨幣表面數(shù)額看，收入型增值稅實現(xiàn)對固定資產(chǎn)的全額退稅，避免了重復(fù)課稅，政府對企業(yè)在生產(chǎn)過程中使用勞動力要素、非固定資產(chǎn)及固定資產(chǎn)的選擇上保持中性；從貨價值的角度看，收入型增值稅對固定資產(chǎn)的阻塞稅本質(zhì)上是等價于以低稅率進行抵扣，實現(xiàn)的是不完全扣除政策，重復(fù)征稅因素依然存在歧視。實行收入型增值稅，用固定資產(chǎn)折舊遞延抵扣的方法實現(xiàn)當期低稅率抵扣的稅收收入目標，額外付出的社會成本是納稅成本和征稅成本的提高，從社會效率的角度看是低效率的，與當期低稅率抵扣稅收政策相比是社會負效率的，與當期低稅率抵扣稅收政策相比是社會鋇效率；從企業(yè)投資發(fā)展的角度看，固定資產(chǎn)遞延按折舊抵扣稅款帶來的企業(yè)現(xiàn)金流量占企業(yè)投資比重?zé)o孔不入疑是逐年下降的，是企業(yè)投資利益的付出，將降低企業(yè)的投資預(yù)期上益率和投資需求。收入型增值稅的固定資產(chǎn)遞延按折舊部分抵扣稅款，實質(zhì)上是國家從固定資產(chǎn)征稅中獲得巨大的財政收益，在增值稅轉(zhuǎn)型中不愿放棄，實行收入型增值稅給予企業(yè)以全面固定資產(chǎn)退稅的政策的假象，是政府財政當期利益和企業(yè)投資利益的折衷調(diào)和。但這種調(diào)和的代價是社會納稅和征稅成本的高額付出。